Roku (ROKU), Seaport Research Partners tarafından Satıştan Nötr’e yükseltildi ve şirket, hisse senedi için 75$’lık fiyat hedefini kaldırdı.
Analizlerinde analistler, araştırma şirketinin reklam faaliyetlerine ilişkin incelemelerine atıfta bulundu. Analistler, “ROKU’nun 2023 dördüncü çeyreği reklam geliri tahminimizi önceki %9,1 tahmininden %12,5 artışa revize ediyoruz” dedi.
“Bu revizyonlara yönelik gerekçemiz, geçtiğimiz ay boyunca dijital reklam alıcılarıyla yaptığımız istişarelere ve daha fazlasına dayanıyor” diye devam ettiler. “Bu görüşmeler sırasında, müşterilerinin reklam bütçelerini ve kampanyalarını çeşitli segmentlerde ve reklam bütçesi boyutlarında yönetmekten sorumlu olan dijital reklam alıcılarının, reklam odaklı videolara orta ila üst yüzdelik dilimlerde harcama ayırdığını gözlemledik. – isteğe bağlı ve iletişim TV segmentleri Ancak ROKU’daki yatırım büyümesi “Biraz daha azdı (piyasadaki yerleşik konumu göz önüne alındığında) ve birkaç yüzde puanı daha düşük bir büyüme oranı gösterdi.”
Seaport, ROKU’nun yayın ve ilgili TV sağlayıcıları arasında en güçlü talep profillerinden birine sahip olduğuna dair kanıt buldu. Bu, içerik hacmi ve fiyatlandırmanın olumlu bir karışımına bağlanıyor ve görünen o ki ROKU, reklam alanını rakiplerinden daha etkili bir şekilde kullanıyor olabilir; bu da kısmen rekabetçi fiyatlandırmadan kaynaklanıyor olabilir.
“Bu noktada hisse senedinin değerlemesinden tam olarak emin olmasak da (2024’te Düzeltilmiş FAVÖK ile tahmini 2,6x 2024 Gelirinin pozitif olması bekleniyor), daha geniş piyasada değerli bir gerileme dışında, hisse senedinin fiyatı artık daha makul bir seviyede olabilir. aralığı” diye yazdı analistler. “İnanıyoruz” dedi.
Bu makale yapay zeka teknolojisinin yardımıyla üretilmiş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla ayrıntı için lütfen Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
